Consolidation des câblo-opérateurs - France Télécom et Canal+ cèdent leurs activités à Civen et Altice

NC Numéricable, filiale du groupe Canal+ (Vivendi), et France Télécom Câble, filiale de France Télécom, tombent donc dans les mains du fonds d'investissement européen et du câblô-opérateur luxembourgeois.

Le montant total de la transaction s'élève à 528 millions d'euros, dont 357 pour France Télécom, 87 pour Canal+ et 90 pour TDF.

France Télécom et Canal+ conserveront environ 20% chacun dans le nouvel opérateur constitué.

Cet accord fait suite aux négociations exclusives engagées en août dernier visant au regroupement des activités câble de France Télécom et de Canal+ avec CIVEN et Altice, leur permettant de participer activement à la consolidation progressive du secteur du câble.

Cette transaction sera soumise aux approbations réglementaires et contractuelles. Des conditions de désengagement éventuel de France Télécom et de Canal+ sont prévues dans les accords.

La nouvelle société ainsi créée représente 4,2 millions de prises et 1,7 millions de clients actifs pour une couverture de 17 des 20 plus grandes villes françaises.

La conclusion finale de l'accord est prévue pour le premier semestre 2005. La répartition du Capital sera la suivante :

• Civen 50,1 %
• Altice 10,1 %
• France Télécom 19,9%
• Canal+ 19,9%

Canal+ souhaite ainsi favoriser l'arrivée d'un acteur majeur du secteur du câble et poursuivre sa stratégie de présence sur l'ensemble des plates-formes de diffusion.

L'objectif de France Télécom est plus un plan de désengagement progressif du câble.

Le financement bancaire a été souscrit et dirigé par la BNP et Calyon.